A.非理性行為
B.投資者非理性行為并非隨機(jī)發(fā)生
C.由于投資者交易的隨機(jī)性，能抵消彼此對(duì)價(jià)格的影響
D.投資者可以理性地評(píng)估證券價(jià)格
E.套利會(huì)受到一些條件的限制，使之不能發(fā)揮預(yù)期的作用

A.主要探討現(xiàn)實(shí)證券市場(chǎng)中套利行為的作用不可能充分實(shí)現(xiàn)
B.解釋了為什么價(jià)格對(duì)信息會(huì)存在著不適當(dāng)?shù)姆磻?yīng)
C.解釋了為什么在噪聲交易者的干擾下市場(chǎng)會(huì)保持非有效狀態(tài)
D.研究現(xiàn)實(shí)世界中投資者在買賣證券時(shí)是如何形成投資理念和對(duì)證券進(jìn)行判斷的
E.是行為金融學(xué)的一大理論基礎(chǔ)

A.投資者是理性的
B.每個(gè)投資者的切點(diǎn)處投資組合（最優(yōu)風(fēng)險(xiǎn)組合）都是相同的
C.每個(gè)投資者的線性有效集都是一樣的
D.投資者的最優(yōu)投資組合是相同的
E.投資者對(duì)風(fēng)險(xiǎn)和收益的偏好狀況與該投資者風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)組合的最優(yōu)構(gòu)成有關(guān)

A.所有可能的組合將位于可行集的邊界上或內(nèi)部
B.有效集以期望代表收益，以對(duì)應(yīng)的方差（或標(biāo)準(zhǔn)差）表示風(fēng)險(xiǎn)程度
C.有效集的滿足條件是：既定風(fēng)險(xiǎn)水平下要求最高收益率；既定預(yù)期收益率水平下要求最低風(fēng)險(xiǎn)
D.有效集與無(wú)差異曲線都是客觀存在的，都是由證券市場(chǎng)決定的
E.可行集包括了現(xiàn)實(shí)生活中所有可能的組合

A.長(zhǎng)期債券的期望收益率為5％
B.股票的期望收益率為12.5％
C.該項(xiàng)資產(chǎn)組合的期望收益率為11％
D.長(zhǎng)期債券的期望收益率為3％
E.股票的期望收益率為7.5％