單項(xiàng)選擇題流動(dòng)收益期權(quán)票據(jù)(LYONs)中的贖回權(quán)可以看作()。

A.發(fā)行者持有的利率封底期權(quán)
B.投資者持有的利率封底期權(quán)
C.發(fā)行者持有的利率封頂期權(quán)
D.投資者持有的利率封頂期權(quán)


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1.單項(xiàng)選擇題收益增強(qiáng)型的結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品中嵌入的期權(quán)主要是()。

A.看漲期權(quán)
B.看跌期權(quán)
C.期權(quán)多頭
D.期權(quán)空頭

2.單項(xiàng)選擇題某銀行簽訂了一份期限為10年的利率互換協(xié)議,約定支付3.5%的固定利率,收到6個(gè)月期LIBOR利率,但是當(dāng)6個(gè)月期LIBOR利率高于7%時(shí),則僅有60BP的利息收入。這份協(xié)議可拆分為()。

A.即期利率互換和數(shù)字利率封頂期權(quán)
B.遠(yuǎn)期利率互換和數(shù)字利率封頂期權(quán)
C.即期利率互換和數(shù)字利率封底期權(quán)
D.遠(yuǎn)期利率互換和數(shù)字利率封底期權(quán)

3.單項(xiàng)選擇題某銀行向投資者出售了一款以歐元3個(gè)月期EURIBOR為掛鉤利率、最低利率為0.5%、最高利率為2%的區(qū)間浮動(dòng)利率票據(jù)。那么該銀行相當(dāng)于向投資者()。

A.賣出了一個(gè)利率封頂期權(quán)、買入了一個(gè)利率封底期權(quán)
B.賣出了一個(gè)利率封頂期權(quán)、賣出了一個(gè)利率封底期權(quán)
C.買入了一個(gè)利率封頂期權(quán)、買入了一個(gè)利率封底期權(quán)
D.買入了一個(gè)利率封頂期權(quán)、賣出了一個(gè)利率封底期權(quán)

4.單項(xiàng)選擇題結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品的期權(quán)結(jié)構(gòu)能帶來負(fù)偏特征的是()。

A.看漲期權(quán)多頭結(jié)構(gòu)
B.看跌期權(quán)多頭結(jié)構(gòu)
C.一個(gè)看漲期權(quán)多頭以及一個(gè)更高執(zhí)行價(jià)的看漲期權(quán)空頭
D.看漲期權(quán)空頭結(jié)構(gòu)

5.單項(xiàng)選擇題利率封頂期權(quán)(Interest Rate Cap)的買方相當(dāng)于()。

A.賣出對應(yīng)債券價(jià)格的看漲期權(quán)
B.買入對應(yīng)債券價(jià)格的看漲期權(quán)
C.賣出對應(yīng)債券價(jià)格的看跌期權(quán)
D.買入對應(yīng)債券價(jià)格的看跌期權(quán)

6.單項(xiàng)選擇題按照發(fā)行方式分類,結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品可分為()。

A.公開募集的結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品與私募結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品
B.股權(quán)類、利率類、匯率類和商品類結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品
C.收益保證型和非收益保證型
D.基于互換的結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品和基于期權(quán)的結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品

7.單項(xiàng)選擇題與可轉(zhuǎn)換債券(Convertible Bond)相比,可交換債券(Exchangable Bond)最顯著的特征是()。

A.含有基于股票的期權(quán)
B.發(fā)行者持有的期權(quán)頭寸是看漲期權(quán)空頭
C.標(biāo)的股票是發(fā)行者之外的第三方股票
D.杠桿效應(yīng)更高

8.單項(xiàng)選擇題合成CDO與現(xiàn)金流CDO的差異主要體現(xiàn)在()方面。

A.發(fā)起方式
B.資產(chǎn)形成方式
C.分塊方式
D.市場投資結(jié)構(gòu)

9.單項(xiàng)選擇題對固定利率債券的持有人來說,可以()對沖利率上升風(fēng)險(xiǎn)。

A.利用利率互換將固定利率轉(zhuǎn)換成浮動(dòng)利率
B.利用貨幣互換將固定利率轉(zhuǎn)換成浮動(dòng)利率
C.做空利率互換
D.做多交叉型貨幣互換

10.單項(xiàng)選擇題某公司的大部分負(fù)債是浮動(dòng)利率票據(jù),到期期限為3年,按季度結(jié)息。目前該公司并不擔(dān)心接下來1年之內(nèi)利率的變動(dòng),但是擔(dān)心一年之后的利率變動(dòng)情況,能對沖此項(xiàng)擔(dān)憂的策略是()。

A.進(jìn)行期限跨度為3年的按季度支付的支付浮動(dòng)利率并收取固定利率的互換
B.進(jìn)行期限跨度為3年的按季度支付的支付固定利率并收取浮動(dòng)利率的互換
C.做空期限1年的互換賣權(quán)
D.做多期限1年的互換賣權(quán)

最新試題

假設(shè)投資者持有高度分散化的投資組合,并且通過股指期貨的選擇將β值調(diào)整到0,則在市場有效條件下投資者只能收獲無風(fēng)險(xiǎn)的收益率。

題型:判斷題

股指期貨指數(shù)化投資策略極大地降低了傳統(tǒng)投資模式所面1臨的交易成本及指數(shù)跟蹤誤差。

題型:判斷題

在創(chuàng)業(yè)板市場獲取超額利潤較為困難,應(yīng)當(dāng)選擇成熟的大盤股市場。

題型:判斷題

將股指期貨作為一項(xiàng)資產(chǎn)加入到由傳統(tǒng)的股票和債券所構(gòu)成的投資組合中去,可以起到放大該投資組合的總體β值的作用。

題型:判斷題

期貨加固定收益?zhèn)脑鲋挡呗允紫缺WC了能夠很好追蹤指數(shù),當(dāng)能夠?qū)ふ业秸_估價(jià)的固定收益品種時(shí)還可以獲取超額收益。

題型:判斷題

中國國家統(tǒng)計(jì)局的統(tǒng)計(jì)標(biāo)準(zhǔn),失業(yè)人口年齡定義范圍()

題型:單項(xiàng)選擇題

隨著股票價(jià)格的上升,一個(gè)由股票和債券組成的證券投資基金計(jì)劃的資產(chǎn)配置比例發(fā)生改變,證券投資基金的管理人為了維持計(jì)劃投資目標(biāo)且不降低資產(chǎn)組合的收益,可以買入股指期貨。

題型:判斷題

股指期貨對投資組合的β值有非常靈活的調(diào)整能力,滿倉操作的情況下,即使方向判斷不準(zhǔn)確,股指期貨價(jià)格向不利的方向變動(dòng),投資者也不會(huì)面臨被強(qiáng)迫平倉的風(fēng)險(xiǎn)。

題型:判斷題

看漲期權(quán)加上一個(gè)債券可被看成是風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)加上一份保單(K),其最終收益與有保護(hù)的看跌期權(quán)相同。

題型:判斷題

國債期貨基差交易投資策略適用于資金規(guī)模在1000萬元以上的短期投資者。

題型:判斷題