衍生金融工具既可以用于投機(jī)獲利，也可以用于套期保值。

以下哪種債券的利率隨著市場(chǎng)利率的變化而調(diào)整（）。

債券久期的敏感性測(cè)試不合理的地方在于（）。

遠(yuǎn)期合約的缺點(diǎn)（）。

久期是對(duì)債券價(jià)格對(duì)利率敏感性的度量，久期越大同樣利率變化引起的債券價(jià)格變化越大。

對(duì)敲多頭組合：同時(shí)買(mǎi)進(jìn)具有相同（）同一種股票看漲期權(quán)與看跌期權(quán)。

如果一家公司在市場(chǎng)利率高時(shí)以高利率發(fā)行一種債券，此后市場(chǎng)利率下跌，該公司很可能愿意回收高息債券并再發(fā)行新的低息債券以減少利息的支付。這被稱為（）。

資本報(bào)酬率越高，公司投資效率（）。

一個(gè)現(xiàn)價(jià)為100元的股票的10個(gè)月期的遠(yuǎn)期合約，若在3個(gè)月、6個(gè)月、9個(gè)月后都會(huì)有每股1.5元的利潤(rùn)，若無(wú)風(fēng)險(xiǎn)的年利率為8%，遠(yuǎn)期價(jià)格為（）。

若到期收益率大于名義利率，則該債券被（），應(yīng)該（）。