甲公司2009年12月31日的資產負債表（簡表）如下表所示。甲公司2009年的銷售收入為12億元，銷售凈利率為12%，現金股利支付率為50%，公司現有生產能力尚未飽和，增加銷售無需追加固定資產投資。經營銷部門預測，公司2010年度銷售收入將提高到13.5億元，公司銷售凈利率和利潤分配政策不變。計算2010年該公司的外部融資需要量。

某公司的信用管理部門提出三種向客戶進行銷售的方案，包括不采取信用銷售的現金方案和平均收賬期為30天的賒銷以及平均收賬期為60天的賒銷兩種信用銷售方案，有關數據如下，設資金成本率為10%，試問哪種銷售方案為最佳應收賬款持有額度方案？

盈利能力分析可以從（）等維度進行。

A公司是一家經營了十年的有限責任公司，2008年該公司最值得關注的是不斷增加的銀行貸款成本和水平。公司的董事要求必須改善公司的變現能力及追討欠款程序的步驟，從而降低貸款額度。信用經理估計除非公司實行一些挽救措施，否則公司2009年及以后的財務狀況將繼續(xù)惡化，2009年預測數據如下：每年按365天計算，銷售總額中約70%為賒銷，基本利率為6%，貸款利率為基準利率加4%，假設變動成本率為100%，現信用經理提供的方案及預算如下： 方案一：提供現金折扣，如果客戶在10天內付款可獲得1.5%的折扣優(yōu)惠，估計有半數客戶會采用，預測壞賬會下調50%。 方案二：聘用應收賬款代理公司，代理公司同意接受ABC公司90%的賒銷額，并按賒銷額的2%的收取傭金，則ABC公司的應收賬款90%即可轉化為現金，利息費用為轉化為現金的11%。公司將得到的現金在歸還了銀行借款后可供使用的現金盈余用作投資，預計可賺9%的回報，該方案可使信用管理成本節(jié)省130萬元。 如果你是ABC公司的信用經理，請你分析這兩個方案的財務影響，向董事會建議應選擇何種方案？

某企業(yè)目前采用30天按發(fā)票金額付款的信用政策，年度賒銷收入凈額為1360萬元，變動成本率為60%，資金成本率為15%。假設企業(yè)的收款政策不變，固定成本總額不變，現在擬將信用期擴展至60天，信用期擴展后，預計年賒銷收入為1580萬元，其它資料如下表所示：問方案是否可行？ 依然使用上述資料，如果企業(yè)選擇了信用期間為60天的方案，但為了加速應收賬款的回收，決定對賒銷貨款實行“2/10、1/20、n/60”的現金折扣政策，估計有50%的客戶利用2%的折扣，30%的客戶利用1%的折扣。假設賒銷收入和其它條件不變，壞帳成本降為35萬，收賬費用降為20萬元，判斷現金折扣政策是否可行？

從價值驅動因素角度，通過總資產周轉率指標分析，主要關注的問題有（）。

某企業(yè)集團是一家控股投資公司，自身的總資產為2000萬元，資產負債率為30％。該公司現有甲、乙、丙三家控股子公司，母公司對三家子公司的投資總額為1000萬元，對各子公司的投資及所占股份見下表：假定母公司要求達到的權益資本報酬率為12％，且母公司的收益的80％來源于子公司的投資收益，各子公司資產報酬率及稅負相同。 （1）計算母公司稅后目標利潤； （2）計算子公司對母公司的收益貢獻份額； （3）假設少數權益股東與大股東具有相同的收益期望，試確定三個子公司自身的稅后目標利潤。

某企業(yè)集團下屬的生產經營型子公司，2005年8月末購入A設備，價值1000萬元。政府會計直線折舊期為5年，殘值率10%；稅法直線折舊率為12.5%，無殘值；集團內部首期折舊率為50%（可與購置當年享受），每年內部折舊率為30%（按設備凈值計算）。2004年甲子公司實現會計利潤800萬元，所得稅率30%。 （1）計算2005年會計應納所得稅、稅法應納所得稅、內部應納所得稅。  （2）說明母公司與子公司之間應如何進行相關的資金結轉。

已知某企業(yè)2005年的有關財務數據如下： 主營業(yè)務收入總額6000萬元；現金流入量3500萬元，其中營業(yè)現金流入量2100萬元；現金流出量2700萬元，其中營業(yè)現金流出量1200萬元，所得稅420萬元；該年需繳納增值稅370萬元；開支維持性資本支出360萬元；到期債務本息310萬元，其中本金160萬元；當年所得稅率為30％。 （1）計算該企業(yè)2005年營業(yè)現金流量比率、營業(yè)現金流量納稅保障率、維持當前現金流量能力保障率、營業(yè)現金凈流量償債貢獻率、自由現金流量比率； （2）對該企業(yè)2005年的財務狀況做出綜合評價。

A公司是一個商業(yè)企業(yè)。由于目前的收賬政策過于嚴厲，不利于擴大銷售，且收帳費用較高，該公司正在研究修改現行的收帳政策?，F有甲和乙兩個放寬收帳政策的備選方案，有關數據如下：已知A公司的銷售毛利率為20%，變動成本率80%，應收賬款投資要求的最低報酬率為15%。壞賬損失率是指預計年度壞賬損失和銷售額的百分比。假設不考慮所得稅的影響。要求：通過計算分析，回答應否改變現行的收賬政策？如果要改變，應選擇甲方案還是乙方案？